кредиты выдают осторожнее

При выборе любого продукта возникают, как правило, два определяющих критерия: цена и полезность, и их оптимальное соотношение становится причиной для приобретения товара. Банковские продукты ничуть не отличаются в данном смысле от любых других, но нужно иметь в виду, что если вы купите некачественный диван, то негативных последствий будет гораздо меньше, чем при неправильном ориентировании среди сонма банковских предложений.

Середина оканчивающегося десятилетия была ознаменована соревнованием погружения в кредиты. Банки соревновались между собой в том, кто больше взрастит свой ссудный портфель, а население, в том числе и предприниматели, в том, кто возьмет большую сумму кредита под имеющийся залог. Каждый представлял, что заработная плата будет только расти с каждым годом, аналогично мысленно множил свои будущие доходы и бизнес, все больше погружаясь в долговую зависимость от кредиторов. Банки подогревали интерес к кредитам при помощи создания новых продуктов с яркими запоминающимися названиями, радужными рекламными роликами и не вполне заметными отличиями по самим условиям. Вопрос стоял не в том, КАК получить кредит, а в том, ГДЕ выгоднее. И жесткая конкуренция заставляла банки идти на дополнительные уступки. Нельзя говорить, что система риск-менеджмента бездействовала, но происходил постепенный склон в сторону ломбардного кредитования. Рост цен на недвижимость был гарантией успешности заключаемых сделок. При этом единственный страховочный механизм ломбардного кредитования – коэффициент понижения залоговой стоимости – все больше близился к нулю. В результате оптимистичные банковские продукты 2005-2006 годов привели к тому, что во время кризиса предприятия остались один на один с кредитной нагрузкой, окончившимся льготным периодом по выплате долга.

У банков проблемы также появлялись по принципу домино: кредиты, выданные только с учетом достаточности обеспечения и при низком внимании к сути бизнеса, перестали погашаться, но реализовать залоги по первоначальной стоимости уже не было никакой возможности, цены на недвижимость упали в несколько раз больше, чем тот коэффициент страховочного понижения, который применяли банки. Для сравнения: рыночная стоимость в ряде казахстанских банков на рубеже 2006-2007 годов по отдельным продуктам принималась в залог всего с 20%-ным снижением, а обычная однокомнатная квартира сегодня стоит около 40% от стоимости 2007 года. Таким образом, гонка создания продуктов и форсирование роста ссудного портфеля банками привели к:

1. Снижению требований к потенциальному заемщику;

2. Отсутствию понимания действительной необходимости запрашиваемой суммы кредита (полезности) как у банка, так и у заемщика;

3. Низкому качеству или полному отсутствию структурирования сделок;

4. Стимулированию роста цен на недвижимость и вместе с тем, снижению реального обеспечения кредитов.

Создание продуктов было вынужденной мерой для банков, так как выход на новый уровень доходности подразумевает новый уровень риска (см. рис.). Преодоление очередной границы риска требовало избавления от очередного пакета антирисковых инструментов. Как известно, чем выше риск, тем шире сегмент, – и в результате банки с агрессивной кредитной политикой получили на 2009-2010 годы ссудный портфель с весомой долей проблемных займов. Национальный банк Казахстана констатировал, что корпоративный сектор кредитования характеризуется отсутствием новых «хороших» заемщиков и обозначил деятельность банков нацеленной на работу с существующими клиентами по недопущению их дефолта и дальнейшего ухудшения качества ссудного портфеля. Положение дел, озвученное государственным регулятором, является точкой нового отсчета, когда банки должны выбрать свой путь. На сегодняшний день качество их ссудного портфеля продолжает снижаться, при этом Нацбанк отмечает ослабление негативных ожиданий. В результате банковские продукты нового поколения можно разделить на три группы:

1. Продукты по реструктуризации проблемных займов собственного ссудного портфеля;

2. Продукты по финансированию и рефинансированию клиентов за счет государственных средств, опять же нацеленные на снижение долговой нагрузки на заемщика;

3. Продукты, нацеленные на привлечение новых клиентов.

Если с первой и второй группами более менее понятно, то третья группа представляет собой большой интерес, так как показывает отношение банков к сегодняшним реалиям рынка. В качестве примеров можно рассмотреть предложения нескольких финансовых организаций, которые они предлагают на своих официальных сайтах.

Так, АО «Народный банк Казахстана» в качестве дополнительной опции предлагает не послабление в требованиях, а, напротив, по программам кредитования малого бизнеса бесплатно застраховать жизнь заемщика, то есть банк поступается своей доходностью ради дополнительного инструмента минимизации риска. В остальном продукты вполне стандартные: «Овердрафт», «Оборот», «Инвестиции» и т.д. без каких-либо громких названий. Но есть в них фраза, которая пахнет 2005-2007 годами: «Бизнес-план не требуется». Вероятно, кредитные специалисты могут понять суть бизнеса и без письменных раскладок клиента.

У Казкоммерцбанка названия немного ярче: в рамках линии «Бизнес-энергия» предлагаются те же «Инвестиции», «Оборот», но с обязательной приставкой «Бизнес». Попытка снижения рисков присутствует и у этой финансовой организации. Например, по программе «Бизнес-инвестиции», предполагается участие заемщика вкладом, размещенным в банке в качестве обеспечения, что, несомненно, является наилучшим из всех возможных залогов. Но, опять же, встает вопрос о внимании к бизнесу заемщика, ведь льготный период по выплате основного долга, как задекларировано в условиях программы, «от 12 месяцев при обеспечении вкладом, размещенным в Казкоммерцбанке, от 51% и выше от суммы кредита/лимита». То есть часть условий продолжает зависеть от качества обеспечения, а не от потребности бизнеса.

АО «БТА Банк» сохранило свои продукты для малого и среднего бизнеса с безкризисно-поэтическими названиями, например, «Дороги будущего», «Бизнес-комфорт» и даже продукт «Выгодный», правда, условия продуктов описаны общими словами, вроде «особая процентная ставка». Но в некоторых продуктах четко прописаны эксклюзивные условия для заемщика, такие как: «наличие соответствующей технической базы» или «опыт работы в соответствующей отрасли не менее 1,5 года», как бы сразу отделяя рискованный сегмент.

Три крупнейших банка страны определяют вектор развития дальнейшей финансовой системы Казахстана: минимизация рисков, но, тем не менее, ориентир на рост. Тем более что рост ссудного портфеля, при условии высокого качества новых кредитов, позволит в относительном выражении снизить долю проблемных кредитов. Соответственно, можно сделать несколько выводов.

Во-первых, кто же выигрывает в результате изменения кредитной политики банков? На коне, в первую очередь, пережившие экономическую «зиму» компании крупного и среднего бизнеса, остававшиеся на протяжении всего этого времени в стандартной классификации. За данными компаниями уже началась и будет продолжаться борьба банков, особенно в регионах, где таких компаний не более десятка в каждом. Банки будут стараться заманить данную компанию к себе, предлагая пониженную ставку, льготные условия и прочие преференции по другим продуктам, таким как расчетно-кассовое обслуживание и депозиты. И в результате этого необъявленного аукциона здоровые крупные компании смогут выбрать для себя наименее сложные обязательства.

Во-вторых, для казахстанских банков необходимо вести работу на двух фронтах: привлечение новых клиентов и зачистка собственного портфеля. В это время банки, дочерние иностранным, зашедшие на казахстанский рынок совсем недавно и не успевшие наработать себе проблемный портфель, – направляют свои силы на привлечение. И по этой же причине вместе с доступом к ресурсам зарубежных материнских компаний могут формулировать достойные предложения на «аукционе» для клиентов лакомого сегмента.

В условиях цейтнота, обусловленного уже не столько конкуренцией между собой, сколько попыткой не допустить ухода клиентов в, по сути, зарубежные банки, казахстанские финансовые организации должны проявить максимум усилий в формировании новых предложений для клиентов. В первую очередь, будущие продукты должны исходить непосредственно из потребностей бизнесов, и это вовсе не льготный коэффициент понижения на залог, а вполне конкретно рассчитанное структурирование займов, основанное на потребности заемщика в ресурсах, оборачиваемости активов, окупаемости проекта. Одинаково опасно выдать кредит и меньше реальной потребности, и превышающий ее, то же самое и по срокам кредита. И в нынешней ситуации банк перестает быть или, по крайней мере, должен перестать быть бездонным кошельком, откуда можно черпать деньги, не задумываясь ни о чем. Казахстанские банки, прежде всего, должны стать партнерами для своих заемщиков, взяв на себя роль аптекаря и четко отмеряя лекарство, в данном случае кредит, для своих клиентов, основываясь на рецепте, составленном из реальных экономических показателей бизнеса.

При полном или частичном использовании материалов гиперссылка на деловой портал Kapital.kz в первом абзаце обязательна.